这里的 living 不是动名词，而是形容词，这里的 the dead 与 the living 均属于“定冠词+形容词”表示一类人的用法：

the dead = 死了人

the living = 活着的人

the barely living =勉强还活着的人（其实指快要死的人）

原句意思是：

The streets were filled with the dead and the barely living.

街上到处是死人和勉强还活着的人（或快要死的人）。

更多有关“定冠词+形容词”的用法，可参考：

http://www.yygrammar.com/Article/200811/662.html