They made some not unintelligent observations.
They made some fairly intelligent observations.

你举的例子中not是局部否定，只否定形容词unintelligent. 可以说是保守的说法即留有余地。但下面的句子则不同：

They didn't make any unintelligent observations. 这则是强势肯定。等于：

All observations they made were intelligent.

双重否定表示强势肯定，通常指谓语是否定的，句中还有带否定词缀的词项。例如：

Nothing is impossible. = Everything is possible. 前者的肯定意味更强烈。

《语法大全》只涉及一个很小的部分，不是一般意义上的双重否定句。